隨著上市公司2019年年報的緊鑼密鼓披露，越來越多的營收“大戶”浮出水面。截至4月24日，A股共有125家醫(yī)藥制造企業(yè)披露年報業(yè)績，營收超100億元的有19家，其中，恒瑞醫(yī)藥、上海醫(yī)藥、復(fù)星醫(yī)藥、哈藥股份等9家披露了重點(diǎn)產(chǎn)品的中標(biāo)價、醫(yī)療機(jī)構(gòu)的合計實(shí)際采購量和產(chǎn)銷量的數(shù)據(jù)。

       上海醫(yī)藥

主要產(chǎn)品的集采中標(biāo)情況

       上海醫(yī)藥2019年部分藥品中標(biāo)價格的最高價有不同程度的下降，中標(biāo)價格區(qū)間的價差有所減少，總體保持平穩(wěn)。

       資料顯示，上海醫(yī)藥的工業(yè)銷售網(wǎng)絡(luò)覆蓋全國31個省區(qū)及直轄市，客戶包括各類醫(yī)療機(jī)構(gòu)、醫(yī)藥商業(yè)公司和藥店等。公司主要采取“自營+招商代理”的銷售模式，通過各經(jīng)銷商或代理商的銷售渠道實(shí)現(xiàn)對全國醫(yī)院終端和零售終端的覆蓋。公司處方藥產(chǎn)品定價原則以各省市的中標(biāo)價來確定；OTC產(chǎn)品和保健品以市場競爭形成的價格體系來確定價格。

主要產(chǎn)品產(chǎn)銷量情況

注：“U”是生物制劑的計量單位，代表其中有效成分。

       上海醫(yī)藥表示，丹參酮ⅡA磺酸鈉注射液2020年銷量預(yù)計增速較快，故相應(yīng)增加備貨量；注射用二丁酰環(huán)磷腺苷鈣2019年上海紫源制藥有限公司兩次GMP認(rèn)證，配套原料供給不足，故備貨量減少；硫酸羥氯喹片是春節(jié)放假提前備貨；注射用烏司他丁為應(yīng)對市場變化，保障銷售供應(yīng)，增加備貨量；注射用鹽酸頭孢替安多規(guī)格折算為0.5g。

       白云山

主要產(chǎn)品的集采中標(biāo)情況

       白云山基本實(shí)現(xiàn)了生物醫(yī)藥健康產(chǎn)業(yè)的全產(chǎn)業(yè)鏈布局，形成了大南藥、大健康、大商業(yè)、大醫(yī)療四大業(yè)務(wù)板塊，以及電子商務(wù)、資本財務(wù)、醫(yī)療器械三大新業(yè)態(tài)。其大南藥板塊主要從事中西成藥、化學(xué)原料藥、化學(xué)原料藥中間體、生物醫(yī)藥和天然藥物等的研發(fā)與制造。銷售模式是自營和代理模式，主要通過各級經(jīng)銷商、代理商對全國大部分醫(yī)院、社區(qū)醫(yī)療和零售終端進(jìn)行銷售覆蓋。其中，對于醫(yī)院招標(biāo)產(chǎn)品，該集團(tuán)根據(jù)國家相關(guān)政策在全國范圍內(nèi)對醫(yī)院招標(biāo)產(chǎn)品進(jìn)行投標(biāo)，中標(biāo)后對有關(guān)藥品進(jìn)行配送；對于非醫(yī)院招標(biāo)產(chǎn)品，主要通過代理和分銷模式進(jìn)行推廣。

       此外，白云山的銷售平臺在近年整合了內(nèi)部銷售資源，形成了以白云山醫(yī)藥銷售公司為核心的醫(yī)藥工業(yè)銷售平臺，還積極打造電子商務(wù)銷售體系，發(fā)展電子商務(wù)業(yè)務(wù)。

主要產(chǎn)品產(chǎn)銷量情況

       對于部分藥品產(chǎn)銷量及期末庫存同比變動較大，白云山表示，注射用頭孢硫脒期末庫存量同比增加較大的主要是國家繼續(xù)對抗生素的使用進(jìn)行嚴(yán)格限制，同時受《國家醫(yī)保目錄》新一輪調(diào)整，對頭孢硫脒附加更嚴(yán)格的使用條件等因素影響，銷售量下降，庫存量增加；枸櫞酸西地那非片銷售量同比增加較大，主要緣于公司借助良好的銷售渠道，不斷開發(fā)客戶，致使銷售量上升；消渴丸生產(chǎn)量和期末庫存量同比分別減少33.86%和66.78%，主要由于2018年末庫存量較大，2019年采取了控制生產(chǎn)量和消化庫存的經(jīng)營策略，致使生產(chǎn)量和庫存量同比減少；滋腎育胎丸銷售量同比增加63.82%，而庫存量同比減少46.95%，主要得益于前期加大對產(chǎn)品的設(shè)計研發(fā)和市場推廣等投入，且隨著國家二孩政策的放開，產(chǎn)品進(jìn)入快速發(fā)展期，致使銷售量增長較快，庫存量相應(yīng)減少；頭孢丙烯系列庫存量同比增加40.93%，主要是下屬生產(chǎn)企業(yè)預(yù)期產(chǎn)品銷售需求增加，提前備好庫存，致使庫存量增加；華佗再造丸期末庫存量同比減少60.59%，主要是調(diào)整了市場營銷策略，加快產(chǎn)品推廣模式轉(zhuǎn)型升級，銷售量上升，庫存量相應(yīng)減少。

       中國醫(yī)藥

主要產(chǎn)品的集采中標(biāo)情況

       中國醫(yī)藥表示，由于各地中標(biāo)后正式執(zhí)行的時間與實(shí)際采購之間存在時間差，醫(yī)療機(jī)構(gòu)合計實(shí)際采購量為該產(chǎn)品報告期內(nèi)實(shí)際對外銷售量。在當(dāng)前嚴(yán)峻的藥品采購政策和嚴(yán)格的價格聯(lián)動下滑的趨勢下，公司積極研究并落實(shí)各地區(qū)政策，以保障重點(diǎn)產(chǎn)品的中標(biāo)率和價格體系。

主要產(chǎn)品產(chǎn)銷量情況

       值得注意的是，中國醫(yī)藥在醫(yī)藥工業(yè)板塊銷售收入貢獻(xiàn)度較高的部分工業(yè)產(chǎn)品產(chǎn)銷量中，阿托伐他汀鈣膠囊作為公司獨(dú)有劑型產(chǎn)品，其尤佳品牌具有較強(qiáng)的品牌知名度和市場競爭力，然而受帶量采購政策影響，該產(chǎn)品銷售量有所下降；公司加大了他唑巴坦鈉原料藥在市場上的開發(fā)力度，收入增幅顯著。

       復(fù)星醫(yī)藥

主要產(chǎn)品的集采中標(biāo)情況

       一直以來，復(fù)星醫(yī)藥在不斷創(chuàng)新的同時，持續(xù)強(qiáng)化營銷體系的建設(shè)與整合，營銷模式向?qū)I(yè)化、品牌化、數(shù)字化方向轉(zhuǎn)型，已形成與現(xiàn)有產(chǎn)品及擬上市產(chǎn)品相配套的境內(nèi)外營銷網(wǎng)絡(luò)和營銷隊伍，以實(shí)現(xiàn)營銷的可持續(xù)發(fā)展。

       復(fù)星醫(yī)藥已形成近5300人的營銷隊伍，其中包括近1000的海外藥品與醫(yī)療器械營銷團(tuán)隊。在國內(nèi)營銷方面，面向高端醫(yī)療、基層醫(yī)療、零售連鎖等市場的營銷能力建設(shè)得到進(jìn)一步提升；以互聯(lián)網(wǎng)創(chuàng)新平臺助力營銷轉(zhuǎn)型，實(shí)現(xiàn)數(shù)字化營銷；加強(qiáng)招標(biāo)、市場準(zhǔn)入及重點(diǎn)客戶管理等能力建設(shè)，為后續(xù)上市產(chǎn)品的營銷奠定基礎(chǔ)。在國際營銷方面，在非洲法語區(qū)國家地區(qū)已擁有成熟銷售網(wǎng)絡(luò)和上下游客戶資源的基礎(chǔ)上，通過進(jìn)一步擴(kuò)大非洲醫(yī)藥市場的推廣業(yè)務(wù)范圍，鞏固在非洲市場的競爭力；同時通過在美國及歐洲搭建營銷平臺，推進(jìn)與歐美藥企的深度合作，提高集團(tuán)在國際市場的藥品銷售規(guī)模。

主要產(chǎn)品產(chǎn)銷量情況

       恒瑞醫(yī)藥

主要產(chǎn)品的集采中標(biāo)情況

       恒瑞醫(yī)藥秉持“以市場為導(dǎo)向，以客戶為中心，合理配置資源”，圍繞“專注始于分線，專業(yè)成就未來”的銷售理念，2018年開始，建立產(chǎn)品線事業(yè)部制，在公司層面成立腫瘤事業(yè)部、影像事業(yè)部、綜合產(chǎn)品、手術(shù)**事業(yè)部，不斷創(chuàng)新思路，完善人員組織構(gòu)架，推進(jìn)分線銷售改革，轉(zhuǎn)變營銷模式，逐步建立“四縱一橫”的專業(yè)化營銷體系。目前，公司已經(jīng)構(gòu)建了遍及全國的銷售網(wǎng)絡(luò)，形成了專業(yè)、規(guī)范、有序、完善的銷售體系；同時，公司立足于打造系統(tǒng)化、專業(yè)化的培訓(xùn)體系，不斷提升各部門人員的專業(yè)化水平，為做深做透市場、做大做強(qiáng)產(chǎn)品的銷售目標(biāo)夯實(shí)基礎(chǔ)。

主要產(chǎn)品產(chǎn)銷量情況

       恒瑞醫(yī)藥在2019年進(jìn)一步推進(jìn)復(fù)合銷售模式，加強(qiáng)學(xué)術(shù)營銷力度，建立和完善分專業(yè)的銷售團(tuán)隊，加強(qiáng)了市場銷售的廣度和深度，其中注射用紫杉醇、艾瑞昔布片、酒石酸布托啡諾注射液和碘克沙醇注射液產(chǎn)銷量增長較快。

       現(xiàn)代制藥

主要產(chǎn)品的集采中標(biāo)情況

       現(xiàn)代制藥表示，公司產(chǎn)品在藥品招標(biāo)采購中中標(biāo)，有利于擴(kuò)大終端市場覆蓋率，提升品牌影響力，提高公司產(chǎn)品銷量和市場占有率。隨著全國藥品集中采購試點(diǎn)方案推廣實(shí)施，中標(biāo)藥品將面臨一定的降價壓力，公司將密切關(guān)注市場發(fā)展趨勢，積極調(diào)整營銷方式、市場渠道與區(qū)域布局；同時通過內(nèi)部精益管理和產(chǎn)業(yè)鏈一體化配套措施，降本增效，提高產(chǎn)品市場競爭力。

主要產(chǎn)品產(chǎn)銷量情況

       為了應(yīng)對市場競爭環(huán)境變化，現(xiàn)代制藥積極調(diào)整銷售策略，加大市場開拓，重點(diǎn)制劑品種銷售呈現(xiàn)良好增長態(tài)勢；同時根據(jù)市場需求，為做好提前備貨，部分產(chǎn)品的年底庫存量同比有所增長。原料藥方面，部分產(chǎn)品產(chǎn)能得到充分釋放，產(chǎn)銷量同比增長幅度較大。

       健康元

主要產(chǎn)品的集采中標(biāo)情況

       在銷售模式方面，健康元的制劑產(chǎn)品終端客戶主要是醫(yī)院、診所及零售藥店藥房等，主要通過藥品流通企業(yè)進(jìn)行制劑產(chǎn)品的銷售。原料藥產(chǎn)品在國內(nèi)市場主要采取直接銷售方式，即與大型生產(chǎn)企業(yè)直接簽訂產(chǎn)品銷售合同，直接銷售給客戶，同時，兼以經(jīng)銷商銷售方式。而國外市場則采取直接銷售方式，對于風(fēng)險因素較高地區(qū)則兼以經(jīng)銷商方式并行，目前公司產(chǎn)品主要出口亞洲、歐洲、北美、非洲等近40個國家和地區(qū)。診斷試劑及設(shè)備的銷售包括自產(chǎn)和進(jìn)口兩類，其終端客戶主要是醫(yī)院、疾病預(yù)防控制中心和衛(wèi)生部門等，公司主要通過直接銷售及通過藥品流通企業(yè)銷售相結(jié)合的方式進(jìn)行該類產(chǎn)品的銷售。保健品的銷售模式主要為經(jīng)銷商管理模式。

主要產(chǎn)品產(chǎn)值、銷售金額及庫存金額（單位：萬元）

       健康元表示，上述主要產(chǎn)品是公司及控股子公司麗珠集團(tuán)的重點(diǎn)品種，在公司年報及麗珠年報中已經(jīng)披露銷售金額，而這些品種的銷售單價是公司的核心商業(yè)機(jī)密，為維護(hù)上市公司及廣大投資者利益，為更公平地參與市場競爭，公司對產(chǎn)銷量不予披露，產(chǎn)銷存量的變化情況可參考產(chǎn)值、銷售金額及庫存金額的變化。

       哈藥股份

主要產(chǎn)品的集采中標(biāo)情況

       哈藥股份表示，上述藥品中標(biāo)后，解決了公司產(chǎn)品在招標(biāo)地區(qū)醫(yī)療機(jī)構(gòu)的市場準(zhǔn)入問題，有利于提升產(chǎn)品銷量和市場占有率。在業(yè)務(wù)模式上是采取自營隊伍與專營商隊伍相結(jié)合的哈藥全產(chǎn)品銷售模式，而主要產(chǎn)品的終端市場定價原則是處方藥產(chǎn)品執(zhí)行政府招標(biāo)定價，OTC產(chǎn)品和保健品執(zhí)行市場競爭形成的價格體系。

主要產(chǎn)品產(chǎn)銷量情況

       注：復(fù)方葡萄糖酸鈣口服溶液為復(fù)方葡萄糖酸鈣口服溶液和葡萄糖酸鈣口服溶液的合并統(tǒng)計

       受地方取消基藥增補(bǔ)、廣告效應(yīng)減弱、抗生素限用、醫(yī)保目錄調(diào)整等政策影響，哈藥股份的主導(dǎo)品種拉西地平片、小兒氨酚黃那敏顆粒、布洛芬顆粒、羅紅霉素分散片、前列地爾注射液的銷量同比有較大幅度下降。為保障一季度產(chǎn)品供應(yīng)，滿足終端市場需求，公司增加了復(fù)方葡萄糖酸鈣口服溶液、阿莫西林膠囊的期末庫存。

       華北制藥

主要產(chǎn)品的集采中標(biāo)情況

       華北制藥表示，醫(yī)藥工業(yè)企業(yè)經(jīng)營模式的特殊性在于銷售模式不同。目前，公司已建立遍布全國大部分省區(qū)及直轄市的銷售網(wǎng)絡(luò)，下游客戶包括醫(yī)藥經(jīng)銷商、代理商、醫(yī)院和連鎖藥店、終端診所等。公司主要采取“經(jīng)銷分銷+招商+學(xué)術(shù)推廣”的銷售模式，通過各經(jīng)銷商或代理商的銷售渠道和公司銷售隊伍實(shí)現(xiàn)對全國大部分醫(yī)院終端和零售終端的覆蓋。

主要產(chǎn)品產(chǎn)銷量情況

       據(jù)了解，華北制藥的原料藥是用于下游制劑產(chǎn)品生產(chǎn)。藥用中間體青霉素鉀銷量減少主要是自用增加外銷減少，庫存增加主要是春節(jié)備貨所致；7-氨基去乙酰氧基頭孢烷酸是自用量增加導(dǎo)致銷售量減少，由于2018年該產(chǎn)品庫存量為零，庫存量比上年增減比例不適用；頭孢氨芐庫存增加主要是受市場等多種因素影響，產(chǎn)銷率低；阿莫西林、頭孢拉定、注射用哌拉西林鈉他唑巴坦鈉、注射用青霉素鈉、阿莫西林膠囊?guī)齑鏈p少主要是產(chǎn)品銷量增加。此外，公司加大生物制劑銷售力度，積極搶占市場，重組乙型肝炎**、重組人促紅素注射液（折1500iu）產(chǎn)銷量增加。

       資料來源：東方財富網(wǎng)、上市公司公告

       統(tǒng)計截至2020年4月24日，如有錯漏，敬請指正。